الهدف النهائي للعمل هو كسب المال. للسير على طريق عمل ناجح ، قد تحتاج إلى اتباع بعض الاستراتيجيات. قد تتطلب منك هذه الاستراتيجيات تعديل نموذج عملك ، وتحليل السوق المستهدف ، وجذب المستثمرين إلى عملك.
اثنان من التقنيات المستخدمة على نطاق واسع والتي يمكن أن تجلب المستثمرين إلى عملك هي صناديق التحوط ورأس المال الاستثماري. يهدف كلا الصندوقين إلى تحقيق عوائد أو أرباح من خلال الاستثمارات الذكية. لكن كلاهما لديه بعض الاختلافات الجوهرية التي يجب على كل من المستثمرين والشركات معرفتها لتجنب الارتباك.
Hedge Fund vs Venture Capital (صندوق التحوط مقابل رأس المال الاستثماري)
الفرق بين Hedge Fund و Venture Capital هو أن صناديق التحوط تشير إلى تلك الصناديق الاستثمارية حيث توجد فرصة كبيرة لتحقيق عائد أكبر على الاستثمار. من ناحية أخرى ، فإن صناديق رأس المال الاستثماري هي تلك الصناديق التي يتم الحصول عليها من المستثمرين ثم استثمارها لاحقًا في الشركات الناشئة.
يحاولون دعم الشركات الجديدة التي لديها القدرة على النمو لتصبح شركة كبيرة. كلاهما له أهداف لكسب المال لكنهما يستخدمان استراتيجيات مختلفة للوصول إلى هذا الهدف. الميزات الأخرى التي تميز بين صندوق التحوط ورأس المال الاستثماري موضحة في جدول المقارنة أدناه.
جدول المقارنة بين صندوق التحوط ورأس المال الاستثماري (في شكل جدول)
| معلمة المقارنة | صندوق التحوط | رأس المال الاستثماري |
|---|---|---|
| تعريف | تلك الصناديق الاستثمارية مع فرصة كبيرة لكسب عائد على الاستثمار. | تلك الأموال المكتسبة من المستثمرين والتي يتم استثمارها بعد ذلك في الشركات الناشئة. |
| إستراتيجية | استثمر في أصول عالية السيولة لجني الأرباح. | إنهم يحصلون على حقوق ملكية فقط ولديهم استراتيجية خروج في الاعتبار. |
| مصاريف | إنهم يتقاضون رسومًا على المستثمرين. | يتشاركون في الربح والدخل الذي تحققه الشركة. |
| مهارات | معرفة التمويل والسوق وتقييم المخاطر. | مهارات الاتصال وخبرة التعامل ومعرفة فرص الاستثمار. |
| الصناعات | مجموعة متنوعة من الأصول- الأسهم والعملات الأجنبية والسلع. | تكنولوجيا المعلومات ، التكنولوجيا الحيوية ، إلخ. |
ما هو صندوق التحوط؟
صناديق التحوط هي الأموال التي يتم الحصول عليها من المستثمرين والتي يتم استخدامها في استراتيجيات الاستثمار المختلفة لكسب عائد على الاستثمار.
إنهم يحددون السوق المستهدف ويستفيدون من هذه الفرصة من خلال تجميع الأموال من هؤلاء المستثمرين.
استراتيجية الصندوق هذه باهظة الثمن عن غيرها لأنها تتبع قاعدة الثانية والعشرين. إنهم يتقاضون رسومًا بنسبة 2 بالمائة لإدارة الأصول ثم يأخذون عشرين بالمائة من إجمالي الربح المكتسب.
عادة ما يتم الحصول على صناديق التحوط من مستثمرين مؤهلين. وهذا يعني هؤلاء المستثمرين الذين تبلغ ثروتهم الصافية حوالي مليون دولار.
يمكنهم الاستثمار في أي شيء تقريبًا - الأسهم والأراضي والعملات الأجنبية والعقارات والسلع مثل الذهب أو النفط.
غالبًا ما يواجه هيكل الرسوم من Two إلى Twenty انتقادات. لأن مدير صندوق التحوط لا يزال يحصل على 2٪ من الأصول حتى لو خسر كل المال.
لذلك ، تم وضع بعض القيود على أولئك الذين يستثمرون في صناديق التحوط. يُمنع مديرو المحافظ من الحصول على نفس العائد مرتين من خلال إجراءات قيود الرسوم مثل العلامات المائية العالية.
إذا كنت تبحث عن صناديق تحوط موثوقة ، فقد تحتاج إلى التفكير في بعض العوامل. يحتاج المستثمرون إلى معرفة كافية في التقييمات المالية وتقييمات المخاطر. يجب أن يعرفوا ما يحدث هناك في السوق.
يجب على المستثمر تحديد المقاييس الصحيحة التي يمكن أن توفر النتائج المطلوبة.
ما هو رأس المال الاستثماري؟
صناديق رأس المال الاستثماري هي تلك الأموال التي تحصل عليها من المستثمرين والتي تحتاج إلى استثمارها في الشركات الصغيرة والشركات الناشئة الشابة.
إنه مشابه للأسهم الخاصة. أنت تستثمر الأموال في هذه الشركات الناشئة لأنك ترى فيها إمكانات هائلة للمضي قدمًا وكسب أرباحك.
تعتبر صناديق رأس المال الاستثماري محفوفة بالمخاطر في هذا الصدد ، ولكن بمجرد إنشاء الشركات ، يمكن أن تجني فوائدك. أنت تشارك دخلهم وتحصل على أرباح. لديك أيضًا الحق في اتخاذ بعض القرارات للشركة إذا لزم الأمر.
يتم الحصول على أموال رأس المال الاستثماري من الأفراد الأثرياء الذين هم أنفسهم رواد أعمال ناجحون أو تقاعدوا بعد بناء إمبراطوريات تجارية. يُطلق على هؤلاء المستثمرين اسم "المستثمرون الملاك".
تتطلب صناديق رأس المال الاستثماري معرفة بخبرة التعامل الجيد ومهارات تواصل رائعة.
إذا كانت الشركة تبحث عن رأس مال استثماري ، فأنت بحاجة إلى وضع خطة عمل مطورة بالكامل. يتم تقديم الخطة أو الاقتراح إلى المستثمرين الملاك أو شركات رأس المال الاستثماري.
يقومون بتقييم اقتراحك من خلال التحقق من التفاصيل حول نموذج عملك ، ومنتجك ، وإدارتك لمعرفة ما إذا كنت مؤهلاً لرأس المال الاستثماري.
الاختلافات الرئيسية بين صندوق التحوط ورأس المال الاستثماري
فيما يلي بعض الميزات التي تميز بين صندوق التحوط ورأس المال الاستثماري:
- صناديق التحوط هي تلك الصناديق الاستثمارية التي تتمتع بفرصة كبيرة لكسب عائد على الاستثمارات. صناديق رأس المال الاستثماري هي تلك الأموال المكتسبة من المستثمرين الذين يستثمرون في الشركات الناشئة.
- يستثمر مديرو صناديق التحوط في الأصول عالية السيولة لجني الأرباح بينما يحصل مديرو رأس المال الاستثماري على حقوق الملكية فقط ولديهم استراتيجية خروج في الاعتبار.
- يتقاضى مستثمرو صناديق التحوط رسومًا على المستثمرين وفقًا للقاعدة الثانية والعشرون بينما يتقاسم مستثمرو صناديق التحوط الأرباح والدخل الذي تحققه الشركة.
- يجب أن يعرف مستثمرو صناديق التحوط التمويل والسوق وتقييم المخاطر في حين أن المهارات المهمة لمستثمري رأس المال الاستثماري هي مهارات الاتصال وخبرة التعامل ومعرفة فرص الاستثمار.
- يهتم مستثمرو صناديق التحوط عادةً بمجموعة متنوعة من الأصول - الأسهم والعملات الأجنبية والسلع بينما يهتم مستثمرو صناديق رأس المال الاستثماري بقطاعات تكنولوجيا المعلومات والتكنولوجيا الحيوية.
استنتاج
تستخدم جميع نماذج الأعمال العظيمة في العالم نوعًا من استراتيجيات استثمار الأموال كوسيلة لتحقيق الازدهار في عالم الأعمال.
إذا نظرت إلى شركات كبيرة مثل Uber و Airbnb ، فقد بدأت كشركات ناشئة وتطورت بشكل كبير لأن أصحاب رؤوس الأموال المغامرة ساهموا في ذلك.
لقد قدموا استراتيجيات السوق والمشورة التجارية لتحسين نموذج أعمالهم.
وبالمثل ، توفر صناديق التحوط المختلفة مثل BlackRock الأموال وتستخدم استراتيجيات مختلفة لكسب المال. وخير مثال على ذلك هو وارن بافيت. كما حقق الملايين من خلال إدارة صندوق تحوط.
لذا ، فإن الأمر كله يتعلق باتخاذ خيارات ذكية واختيار الأفضل لنموذج عملك.
- https://www.worldscientific.com/doi/abs/10.1142/9789812569448_0005
- https://ideas.repec.org/a/ris/jofitr/1338.html
- https://archive.nyu.edu/jspui/bitstream/2451/27451/2/SSRN-id913362.pdf
