سواء كانت شركة صغيرة أو شركة كبيرة أو الحكومة نفسها ، فإن الحاجة إلى المال للحفاظ على سير الأمور معترف بها عالميًا. الاقتراض هو أحد أكثر طرق الحصول على الأموال شيوعًا. هناك العديد من الطرق المختلفة لاقتراض الأموال ، وأكثرها شيوعًا السندات والسندات.
مع جدول مفصل وتعريفات مناسبة ، ستساعدك هذه المقالة على فهم الخصائص والمعاني ، والأهم من ذلك ، الفروق بين السندات والسندات.
السندات مقابل السندات
الفرق بين السندات والسندات هو أن السندات مضمونة وعادة ما يتم تقديمها من قبل مؤسسات خاصة وحكومية ذات سمعة طيبة ، وبالتالي ، فإن السندات هي أكثر رسمية وتنطوي على ضمانات في حين أن السندات محفوفة بالمخاطر ويمكن تأمينها وغير آمنة. يتم تقديم السندات من قبل المؤسسات الخاصة فقط ولا تنطوي على أي ضمانات لأنها أقل رسمية بكثير عند مقارنتها بالسندات.
السندات هي الشكل الأكثر شيوعًا للانتشار المالي الذي تستخدمه الشركات الخاصة والحكومات. إنه بمثابة سند إذني هنا بين المزود والمستثمر. يقرض المستثمر مبلغًا نقديًا مقابل احتمال السداد في فترة لاحقة. طوال فترة السند ، عادة ما يحصل المستثمر على مدفوعات فائدة منتظمة.
تعتبر السندات عادةً من الأصول الآمنة جدًا في عالم الاستثمار. السندات الحكومية والشركات ذات التصنيفات العالية لديها فرصة منخفضة للتخلف عن السداد. ومع ذلك ، فإن كل سند ، سواء أصدرته وكالة حكومية أو بلدية ، سيكون له درجته الائتمانية.
من ناحية أخرى ، فإن السندات عبارة عن سند غير محمي أو أي أداة مالية أخرى بدون ضمانات أو ضمانات. نظرًا لأن السندات تفتقر إلى الأمان ، فإنها تحتاج إلى الاعتماد على أداء المُصدر ونجاحه للحصول على الدعم. عادة ما يتم إصدار السندات من قبل الشركات لجمع الأموال أو الأموال. يمكن منح رسم ثابت أو التزام متداول عن طريق السند. عادة ما يتم فرض رسوم دائمة على عنصر مادي ، مثل العقارات أو الممتلكات.
جدول المقارنة بين السندات والسندات
| معلمات المقارنة | سندات | السندات |
| المعاني | يقرض المستثمر مبلغًا نقديًا مقابل احتمال السداد في فترة لاحقة. يتلقى حامل السند مدفوعات الفائدة على أقساط لفترة طويلة. | هو سند غير محمي أو أي أداة مالية أخرى بدون ضمانات أو ضمانات. نظرًا لأن السندات تفتقر إلى الأمان ، فإنها تحتاج إلى الاعتماد على ثقة واعتماد المُصدر. |
| جانبية | تعتمد السندات على ضمانات ويجب تصفية الضمانات الموقعة فقط إذا سمح حامل السند بذلك. | لا تشارك أية ضمانات في هذه العملية. |
| حماية | آمن جدا. | يمكن أن تكون مؤمنة أو غير مؤمنة. |
| فترة | يمكن أن تصل المدة الطويلة إلى 5-10 سنوات | يمكن أن تتراوح المدة القصيرة من أشهر إلى بضع سنوات. |
| مقدمة من | المنظمات الحكومية والخاصة ذات السمعة الطيبة. | المنظمات الخاصة. |
ما هي السندات؟
نظرًا لأنه مدعوم بضمانات وأمن ، يعد السند استثمارًا آمنًا. عندما يتم إصدار السند ، يتم الوعد بالسلعة كضمان للقرض ، بحيث إذا رفض الإصدار أو فشل في السداد ، يمكن للدائنين بيع العنصر لسداد ديونهم.
يمكن إصدار السندات لفترة زمنية محددة. يتم دفع الفائدة على المبلغ الأساسي للسند في توزيعات أرباح على فترات منتظمة. لنفترض أنك استثمرت 20000 روبية في سند مدته 5 سنوات بمعدل فائدة 10٪ (ROI). لذلك ، في نهاية كل شهر ، ستحصل على روبية. 2000 تذكرة ، وبعد الوقت ، ستسترد روبية. 20 ، 000 مرة أخرى. بالنسبة للمتقاعدين ، يمكن استغلال السندات كمصدر شهري للإيرادات.
تعتبر السندات عمومًا أصولًا آمنة ، وإن كانت غير مألوفة ، توفر معدل عائد ثابتًا. ينصح المستشارون الماليون ذوو الخبرة عملائهم عمومًا بالاحتفاظ بجزء من المال في السندات ورفع هذه النسبة المئوية.
يعتبر السند ملاذاً آمناً للاستثمار في معظم الحالات لأنه مؤمن بالممتلكات والمستندات المكتوبة للتشاور والعديد من منظمات الجدارة الائتمانية تقيم الشركة بانتظام. مرة أخرى ، يمتلك حملة السندات أعلى نسبة مطالبة بالموارد. أثناء تصفية الشركة ، يمكن للدائنين ممارسة حقوقهم.
ما هي السندات؟
تختلف السندات عن الأنواع الأخرى من السندات من حيث أن لها وظيفة واضحة وهدفًا محددًا. في حين يتم استخدام كل من السندات والسندات لتأمين التمويل ، يتم إجراء السندات تقليديًا لتغطية تكاليف مشروع قادم أو لتمويل استثمار مؤسسي مخطط.
السندات القابلة للتحويل هي نوع شائع من التمويل طويل الأجل الذي تستخدمه الشركات. سيحصل المستثمرون على عائد عائد ثابت أو عائم على سنداتهم ، بالإضافة إلى تاريخ السداد. عندما يحين موعد استحقاق الفاتورة السنوية ، ستدفع الشركة عادةً فائدة قبل دفع أرباح الأسهم للمساهمين.
لذلك ، نظرًا لأن الحامل يأمل في سداد القروض أولاً من عائدات الشركة الناشئة التي ساعد في تمويلها ، تُعرف السندات أيضًا باسم سندات الدخل. لا يتم دعم السندات بأصول أو ضمانات ملموسة. هذه مضمونة بالكامل من خلال السداد الكامل للمقترض.
بعض سندات الدين ، مثل الأوراق المالية الأخرى ، قابلة للتحويل ، مما يعني أنه يمكن استبدالها بمخزون تجاري ، في حين أن البعض الآخر ليس كذلك. يفضل معظم المستثمرين الأصول القابلة للتحويل ، الذين هم على استعداد لقبول ربح أقل قليلاً في مقابلهم. قد تصدر الشركة سندات لتلبية متطلبات معينة ، مثل النفقات المتوقعة أو تكاليف النمو. تم تحديد رأس المال الذي يتم جمعه هنا لاقتراض رأس المال وبالتالي يتم التعامل مع حاملي السندات على أنهم دائنون ماليون للمنظمة.
الاختلافات الرئيسية بين السندات والسندات
استنتاج
تعتبر كل من السندات والسندات أنواعًا من أموال الديون ، لكن هيكل الأداتين يختلف. السند لديه دعم أمني ، أي الضمانات والممتلكات ، لكن السند ليس كذلك. ومع ذلك ، فإن إمكانات أرباح السندات دائمًا ما تكون كبيرة. يمكنك بالتأكيد الحصول على سندات للحصول على عائد أعلى إذا كان بإمكانك الحكم على مصداقية مُصدر السندات. من ناحية أخرى ، تعد السندات خيارًا أفضل إذا كنت جديدًا في الاستثمار ودخلت مرحلة التقاعد. لذلك ، لا يجب الحكم عليها بشكل فردي على أساس الأمان ، يمكن أن تكون السندات خيارًا رائعًا إذا كان المُقرض جديرًا بالثقة والمبلغ اللازم كبير في العدد.
